Демонетизація золота – це коли золото перестає чи перестало використовуватися в якості платіжного засобу. Це процес природний, так як багато властивостей золота, які раніше надавали йому значущість, стали для багатьох незручними. Золото не перестало високо цінується, але своє колишнє значення воно втратило.
Ранній етап розвитку товарно-грошових відносин. Перше використання золота як грошей
Обмін продуктами праці існував ще у первісні часи. Сусідні племена обмінювалися надлишками продуктів, але такий обмін не завжди був рівноцінний. На виготовлення одних товарів витрачалося більше часу, праці і ресурсів, ніж на інші. Племена якось намагалися домовитися про пропорції обміну, але з’являлася інша ситуація – утворення надлишків придбаного продукту. Все змінилося, коли люди освоїли виплавку металу.
Першим освоєним металом було золото. Його було простіше знайти – шматочки золота в річці або в печері було видно відразу. Не треба було володіти винятковими знаннями його переробки або глибоко копати, щоб знайти. Сьогодні це звучить дико, але золото використовували для виготовлення предметів побуту, знаряддя праці і зброї.
Із золота робили наконечники на зуби сохи, ножі, мечі, чашки, прикраси. Воно використовувалося повсюдно, і в ньому завжди відчувалася потреба. Потім люди навчилися видобувати і використовувати інші метали, але звичка розплачуватися золотом залишилася. Це було зручно: золото не іржавіло, не втрачало блиску, його можна було ділити. До того ж поклади міді, олова, срібла або заліза були не скрізь, а золото до того моменту було повсюдно поширене. Для оплати використовували як готові вироби, так і злитки. Головним мірилом вартості був вага металу.
Поява монет
Перші золоті монети з’явилися в Стародавньому Римі. Їх карбували на задньому дворі храму богині довіри – Монети, звідси і назва. На одній стороні виробу карбували його вагу, на інший – особа імператора в профіль. Поряд з грошовим обігом у той же час був поширений бартер. Бартер – це обмін товару на товар. Але демонетизацией золота це не було. Просто золота вже тоді було мало, до того ж грошове звернення було ще в зародковому стані. Для бідняків було простіше обміняти річ на річ, ніж спочатку міняти її на гроші (людини з грошима ще треба знайти), а потім за гроші купувати потрібний йому товар.
Середньовіччя, поява векселів
Найбільше поширення золото в якості платіжного засобу набуло в Середньовіччі. Будь більш-менш поважаючий себе монарх вважав своїм обов’язком карбувати власну монету. Однак справи самодержців не завжди йшли добре, і багато з них свої монети «псували», зменшуючи їх вагу. Псуванням золотої монети займалися не тільки королі та володарі. Купці та міняли теж вносили свою лепту. Монети розрубували на частини, вони стиралися, їх переплавляли і перечеканивали. Але не це стало причиною демонетизації золота.
У середні століття небезпека втратити золоті монети і злитки при їх перевезенні була вище, ніж отримати порченную монету. На дорогах орудували розбійники і лицарі. Перевозити золото було небезпечно. Купці і перші банкіри придумали новий спосіб, як здійснити оплату перевезення без монет – вексель. Вексель – це платіжне доручення, що дає своєму власнику право на отримання золотих монет у певної особи. Незабаром векселі стали використовувати нарівні з монетами. По суті, вексель був цінним папером із золотим забезпеченням. Саме вексель став прообразом перших паперових грошей – банкнот.
Зростання мануфактурного виробництва
З розвитком виробництва, перші мануфактури і фабрики стали випускати більше товарів, причому в основному масового споживання. Видобуток золота не встигала за загальним зростанням, утворилася різка потреба в заміні, так як дефіцит готівки гальмував економічний розвиток. Зростання виробництва і збільшення товарообігу – це одна з головних причин, чому відбувалася демонетизації золота.
Поява паперових грошей
Паралельно існувало обіг векселів, а потім з’явилися і банкноти. Банкнота – це цінний папір, що випускається банком під золоте забезпечення. Банк зобов’язаний був провести обмін на першу вимогу. Спочатку курс був встановлений один до одного, але незабаром, із-за надмірного зловживання друкарським верстатом, курс паперових грошей почав знижуватися. Зазвучали заклики повернути все назад, як було, але повернутися на колишній рівень виробництва і споживання ніхто готовий не був.
Промислова революція і епоха Золотого стандарту
Промислова революція призвела до зростання продуктивності праці і здешевлення товарів. Товарів стало більше, вони стали різноманітніше і, що не менш важливо, доступніше навіть для найнижчих верств суспільства. З’явилася нагальна потреба у великих обсягах грошових коштів, але їх випуск повинен бути нормованим, щоб не привести до їх повного знецінення. Таким чином з’явилася нова функція золота, взамін втрачених іншим. Золоті монети перестали бути засобом обігу, а стали засобом забезпечення і чинником, стримуючим безконтрольну емісію грошових знаків.
Золотий стандарт отримав широке поширення в кінці XIX століття. До того моменту золото використовували при міжнародних розрахунках в якості еталона вартості, рідше – в якості платіжного засобу. Його хоч і перевозили на поїздах або кораблях, але перевезення золота була швидше винятком, ніж правилом. Якщо можна було обійтися чеком чи векселем – використовували їх. Золоті монети і злитки перевозили тільки у виняткових випадках.
Наслідки двох світових війн для золотого обігу
Найпотужніші удар по Золотому стандарту було завдано Першою і Другою світовими війнами. Поступовий процес втрати золотом своїх грошових функцій став неминучий з урахуванням того, що країни-учасниці втратили свої золотовалютні запаси. До кінця Другої світової війни в Європі практично не залишилося золотовалютних резервів або будь-яких запасів золота взагалі. США, найбільш забезпечена золотими резервами країна на той момент, пішла на безпрецедентний крок, надавши допомогу європейським країнам в обмін на деякі привілеї. Влітку 1944 року було підписано Бреттон-Вудську угоду, згідно з якою долар став світовою валютою. Він був прив’язаний до золота за фіксованим курсом 31 долар за третейське унцію (приблизно 31,1 грама). Обміняти долари на дорогоцінний метал можна було на першу вимогу.
Однак таке положення справ не влаштовувало всіх. Першою країною, яка вирішила повернути золото назад в Європу, була Франція. Шарль де Голь відправив у США літак, навантажений 1,5 млрд доларів для покупки золота. Слідом за Францією, своє золото вирішила повернути Німеччина, але не встигла. Керівництво США терміново провело конференцію на Ямайці влітку 1976 року, за її підсумками Бреттон-Вудську угоду було анульовано і прийняте нове, згідно з яким долар США не мав жорсткої прив’язки до золота. Іншим валютам також рекомендувалося відправитися в «вільне плавання».
Наші дні
Процес демонетизації золота завершився чи ні? У наш час на це питання можна сміливо відповісти ствердно. І хоча МВФ не забороняє проводити міжнародні розрахунки в золотих монетах і злитках, дорогоцінний метал практично не використовується в міжнародних розрахунках. Золото розглядають в якості об’єкта для довгострокових інвестиції або спекуляцій, а не як платіжний засіб. Золото і золоті монети не ходять так само вільно, як кілька століть тому. Їх не приймають при розрахунках між фізичними і юридичними особами. Однак це не означає, що дорогоцінні метали використовують тільки для виготовлення прикрас.
Золото в злитках і золоті монети можна придбати у відділеннях Ощадбанку (не у всіх). Будь-який громадянин може відкрити металевий рахунок в банку. Для тих, хто бажає вкласти гроші в надійний актив і на довгий термін, золото – один з найбільш зручних інструментів. Котирування золота Ощадбанк публікує нарівні з котируваннями долара і євро.
Фондова біржа
На фондовій біржі золото – це один з найбільш цікавих інструментів. З одного боку, воно являє собою окремий товар, з іншого – його взаємозв’язок з валютами різних країн, а особливо з доларом очевидна. Коли інвестори не впевнені в доларі США, вони переводять гроші в золото, і навпаки. Золото не втрачає своєї вартості з часом, що можна перевірити, переглянувши котирування золота Ощадбанку.
Надлишки дорогоцінного металу національні банки складають у спеціальні сховища. Ці запаси – скарби, з одного боку дають можливість підтримувати високий курс дорогоцінного металу, з іншого – використовувати у якості «подушки безпеки», якщо необхідно підтримати національну валюту.
Наслідки демонетизації
Демонетизація золота – це процес поступового переходу грошового обігу від вартості, втіленої в самому платіжному засобі, до його абстрактної форми, коли гроші втратили свою матеріальну форму остаточно. Сьогодні в економіці використовується нова форма грошей – електронна. Широке поширення набули кредитні гроші. Можна взяти в борг, а потім через деякий час повернути. Гроші здебільшого не забезпечені дорогоцінними металами, а випускаються товарами і послугами.
Правда, деякі економісти досі вважають, що відмова від золотого забезпечення є помилкою. Причина такого скептичного ставлення до паперових і електронних грошей полягає в тому, що існує ризик втрати контролю над емісією грошей.
Поняття інфляції з’явилося разом з демонетизацией золота. Ця проблема з’явилася не тому, що люди перестали використовувати в якості засобу обміну золоті монети і злитки. Справа в тому, що не всі країни пройшли всі етапи грошового розвитку.
В деяких країнах, де історично не виробилися механізми грошових відносин, місцеві правителі безконтрольно друкують банкноти, що призводить до їх швидкого знецінення. Якщо в країні відсутня виробництво товарів і послуг, то, навіть якщо вони введуть на своїй території в обіг золото, це не вирішить проблему забезпечення населення всім необхідним, а золото витече туди, де йому знайдуть більш корисне застосування.
